Obligationsallokering Efter Alder

Ved opbygning af en investeringsportefølje er en af de mest anvendte retningslinjer "alder i obligationer"-reglen. Denne klassiske tilgang foreslår, at procentdelen af din portefølje, der allokeres til obligationer, cirka bør svare til din alder. For eksempel, hvis du er 40 år, vil du have 40% af dine investeringer i obligationer, mens de resterende 60% placeres i aktier og andre vækstaktiver. Over tid er denne regel blevet videreudviklet, hvor nogle moderne rådgivere anbefaler mere aggressive varianter som "alder minus 10" eller endda "alder minus 20" i obligationer for at tage højde for længere levetid og ændrede risikotolerancer.

Formlen for at beregne din obligationsallokering ved brug af den klassiske regel er:

For mere aggressive varianter kan du bruge:

eller

Brug disse formler som et praktisk udgangspunkt for at beslutte, hvor stor en del af din portefølje der skal dedikeres til obligationer i enhver alder.

Disse formler er designet til at hjælpe dig med gradvist at reducere risikoen, efterhånden som du bliver ældre. Rationelt set er det enkelt: Når du nærmer dig pensionen og snart skal begynde at trække på dine investeringer, giver det mening at mindske din eksponering mod aktiers volatilitet og øge stabiliteten med obligationer. Yngre investorer har mere tid til at komme sig over markedsnedture, så de kan tillade sig en højere andel af aktier. Når du bliver ældre, kan en større andel i obligationer hjælpe med at bevare kapitalen og give en mere forudsigelig indkomst, hvilket gør din portefølje mindre sårbar over for markedssvingninger netop som du begynder at være afhængig af den til leveomkostninger.