Податкова ефективність за типом рахунку
Свайпніть щоб показати меню
Розуміння того, як максимізувати інвестиційний дохід після сплати податків, є ключовим елементом практичного управління портфелем. Тип рахунку, який ви використовуєте — з податковими пільгами чи оподатковуваний — може суттєво вплинути на суму, яку ви збережете після сплати податків. До рахунків із податковими пільгами належать традиційні та Roth IRA, 401(k) і HSA, де інвестиції можуть зростати з відстроченням оподаткування або навіть без оподаткування. Оподатковувані рахунки, навпаки, вимагають сплати податків на дивіденди, відсотки та реалізований приріст капіталу щороку.
При розміщенні активів доцільно розміщувати інвестиції, які генерують значний оподатковуваний дохід — такі як облігації, REIT або активно керовані фонди — у рахунках, які максимально захищають від податків. Тим часом інвестиції, що є природно податково ефективними — наприклад, широкоринкові індексні фонди акцій або ETF — можна зберігати на оподатковуваних рахунках майже без втрат.
Розміщення активів, тобто вибір, які активи зберігати на яких типах рахунків, може суттєво вплинути на ваш дохід після сплати податків, іноді навіть більше, ніж розподіл активів.
Формула розрахунку доходу після сплати податків залежно від типу рахунку допомагає чітко побачити цей ефект. Для певного активу ваш дохід після сплати податків залежить як від дохідності до оподаткування, так і від податкового режиму рахунку:
After-tax return=⎩⎨⎧r,r×(1−t),r×(1−twithdrawal),if held in a Roth accountif held in a taxable account (t = tax rate)if held in a traditional IRA/401(k) (twithdrawal=taxrateatwithdrawal)де r — дохідність активу до оподаткування.
Дякуємо за ваш відгук!
Запитати АІ
Запитати АІ
Запитайте про що завгодно або спробуйте одне із запропонованих запитань, щоб почати наш чат
